ベストアンサー
RSUが権利確定するとき、権利確定する合計金額（権利確定する株式数x日付の株価）ベスト）が課税所得に追加されます。あなたの給料とボーナスのように、あなたの雇用主は税金を源泉徴収します。ただし、給与とボーナスは現金で支払われるため、源泉徴収をカバーするために現金を簡単に源泉徴収できます。
RSUの権利確定では、雇用主が権利を確定した日に、あなただけの株式を売却します。源泉徴収をカバーするために取得しました。
たとえば、最初の権利確定日に25％の権利が確定する400 RSUの付与を受け取った場合、100株が権利確定します。権利確定した100株すべての合計額が課税所得に追加されます。収入、源泉徴収の指示、居住地などに応じて、雇用主は100株すべての源泉徴収をカバーするためにそれらの100株の一部を直ちに売却します。
- 居住者の例カリフォルニア州では、源泉徴収をカバーするために41株が売却され、残りの59株が残っている可能性があります。
- 22％連邦政府
- 6.2％社会保障
- 1.5％メディケア
- 10.2％州
- 1％CA-SDI
権利確定日によって、RSUからのすべての株式のコスト基準が決まります。権利が確定するすべての株式に対して通常の所得税を支払う義務がありますが、すぐに売却することにより、税金をカバーするために売却することによる追加の税金の影響はありません。追加の税金を支払うことなく、権利確定日に残りのすべての株式を手動で売却することもできます。
残りの株式を保有している場合、これらはキャピタルゲインロス税規則の対象となります。売却前に12か月未満保有している場合、権利確定日に設定された基準と比較して、短期のキャピタルゲインまたはキャピタルロスが発生します。株式を1年以上保有している場合は、長期的なキャピタルゲインまたはキャピタルロスが発生します。
RSUの仕組みについての長い説明は、こちらで読むことができます：
RSUはどのように機能しますか？ —グレイストーンアドバイザー
回答
NASDAQに上場している会社で、従来のストックオプションとRSUの両方を受け取っており、現在はスタートアップの従業員のための株式プラン。すべての計画と会社が異なるため、どちらが良いかを言うことは不可能です。
私自身の（バックポケット$）経験に基づいてコメントを追加します：
どちらかを受け取った場合は、 投資家のように考え始めるそしてエクイティボーナスを保証された現金ボーナスのように扱うのをやめる必要があります。自分のお金で会社の株式を購入しているように振る舞います-あなたがそうだからです！
従来のオプションとRSUは、非常に異なる投資の結果を生み出す可能性があります。 （あなたは今投資家であることを忘れないでください！）。雇用主のIPOの前に受け取ったいくつかの従来のオプションは、その後の数年間にパフォーマンスボーナスで蓄積したRSUの合計よりも価値が高くなりました。
なぜですか？オプション付与価格はIPO価格よりも大幅に低かったので、私はその利益を固定することができました。公開後、同社はRSUモデルに切り替えました。時が経つにつれ、ボーナスとしてRSUを積み上げていきましたが、会社の株価が停滞したため、キャピタルゲイン/ロスの面でボーナス額は横ばいでした。実際、RSUが確定するのを待たなければならなかったので、私のお金が不良資産に閉じ込められたため、そのフラットなパフォーマンスは損失と見なされるべきです。現金口座で利息を稼いだほうがよかったでしょう。
RSU の場合、株式の購入を余儀なくされます。彼らが権利を確定するとき。会社の株価は、ボーナスの時点から権利確定日まで価値が下がる可能性があることを覚えておくことが重要です。もちろんその逆も可能です！ RSUは大規模な確立された企業に支持されているため、これがあなたに影響を与える可能性が高くなります。
たとえば、今日100 RSUを授与され、会社が$ 1.00で取引されている場合、ボーナスは$ 100の価値があります。 。多くの企業が実際にこれらの用語を使用します。今日の価格に基づいて、100ドル相当の株式があります！」 RSUが権利確定するまでに、会社が0.50ドルで取引している場合、ボーナスは50ドルの価値しかありません。ボーナスは半分に削減されました（販売した場合）。
従来のオプションの場合は、選択肢があります。の：何もしない、売買する、または権利確定時に売買する。多くの人が「行使」と「販売」を混同しています。
オプションは会社の初期に発行される傾向があるため、オプションの行使価格が現在の会社の取引価格よりはるかに安いことを願っています。その場合は、現金を前払いすることなく、行使、購入、販売を同時に行うキャッシュレス取引と呼ばれる取引を検討することをお勧めします。オプションが確定したときに株式を購入して保有する余裕がなかったため、このルートを選択せざるを得ませんでした。
現在の価格がオプション行使価格よりも低い場合、オプションは「水中」です。 」と価値がないので、何もしないことを検討するかもしれません。注：ほとんどのオプションの有効期限は10年です。
オプションまたはRSUを所有しているかどうかに関係なく、次のことを自問してください。
- RSUまたはオプションが授与された（購入された！）ときと比較して、今日のRSUまたはオプションの市場価値はどのくらいですか？お金を稼いだり失ったりしましたか？
- 株の一部または全部を売却した場合、現金で他に何をしますか？それを節約したいのであれば、ETFや投資信託のようなより安全な投資を検討する必要がありますか？単一の株式への投資は変動しやすく、その株式は雇用主でもあるため、リスクが2倍になることを忘れないでください。
- 会社の将来はどのように見えますか？あなたはそこで働いているので、あなたはインサイダーです！
- 会社が上場しているのなら、なぜですか？より多くの資金を調達するためですか、それとも創設者に出口を提供するためですか？
- 経営幹部と会社の取締役は何をしていますか？彼らは売っていますか？もしそうなら、なぜですか？
重要な注意！上記のいずれも、税金の影響については言及していません。他の答えのいくつかは税金をカバーしています。キャピタルゲイン税がある国（すべて異なる規則がある）とない国があることを考えると、一般的に税金をカバーするのは難しいです。