ベストアンサー
$ 2500は比較的少額ですが、少なすぎることはありません。しかし、それは確かに役立ちます。特定の時間枠内で特定の利回りを探しているかどうかを知るため。これは重要です。なぜなら、最終的に購入する株式を所有するのにかかる費用を考慮する必要があるからです。Ameritradeアカウントをお持ちの場合は、1取引あたり9.99ドルを支払うことになります。株式の購入には9.99ドル、売却にはさらに9.99ドルかかるので、費用（別名費用）を20ドルに丸めましょう。経費率は20ドル/ 2500ドル= 0.008、つまり0.8％です。つまり、投資する場合FacebookまたはAmeritradeを介したその他のセキュリティに2500ドルを支払うと、1ペニーの利益さえも期待できるようになる前に、株価は約0.8％上昇する必要があります。
考慮すべき重要なこと。 「t、予想される収益の伸びです。もう1つの重要な考慮事項は、アナリストが設定した見積もりを会社がどれだけ上手く満たすか、打ち負かすことです。 Facebookは実際に収益ビートの非常に良い歴史を持っています。彼らはまた、「来年には15〜20％の収益成長を報告すると予想されます。株価が同じ成長傾向に従う場合、Facebookへの2500ドルの投資は別の年に2875ドルから3000ドルの価値があります。
株価の評価でよく考えられるのは株価収益率です。問題は、各社の株価収益率に隠されていることがたくさんあることです。もう1つの問題は、株価収益率がテクノロジーセクターではあまり関係がない傾向があることです。特に、AppleやFacebookなどの大企業ではそうです。 Facebookの現在の株価収益率は52.5で、株価収益率は45.0です。これらの数字は、グラハムナンバーの投資に似たものを使用する原理主義者にとっては天文学的なものです（たとえば、株価収益率が15を超える場合は、株式を購入しないでください）。ただし、一部の株式の株価収益率がプレミアムであるのには正当な理由があります。株価収益率の高い企業は、非常に大規模で適切に管理された企業である可能性があります。Facebookは、市場の上限でS＆P500の10大企業の1つです。その指数で最も高い株価収益率の1つを持っているが、健全な成長率の期待と優れた収益ビートの歴史があれば、高い株価収益率に値する可能性があります。低い株価収益率の株式は非常に不合理であった可能性があります。売り手に殴られましたが、正当な理由で低いものもかなりあります。それらは小さく、管理が不十分で、高いP / Eに値しない可能性があります。このため、私は通常、Pにまったく焦点を合わせていません。 / E比。 Facebookの株価収益率が現在の2倍になった時期がありましたが、それ以降、株価も2倍以上になっています。株価収益率は、株価の動きを予測するのに十分な信頼性がないことは明らかです。 。頼りにできないのなら、まったく気にしない傾向があります。
そうは言っても、あなたの株式投資経験が何なのかわかりません。 QuoraでFacebookの株を購入する価値があるかどうかを尋ねると、あなたの知識/経験は限られていると思います。その仮定が正しければ、私は@Paul du Longに100％同意します。初心者の投資家は、インデックスベースのETFにのみ投資すべきだと私は考えています。インデックスETFは間違いを非常に許容し、後のある時点で今日よりも常に価値があります。インデックス内の会社が破産した場合、投資したもののほとんど/すべてを失うことはありません。その一部を失うだけです。その破産した会社は、より低いインデックスから昇格する可能性が高い会社にも置き換えられます（例： 、S＆P 400中型株指数から大型株指数であるS＆P 500まで）には正当な理由があります。「Facebookやその他の個人投資会社が悪いニュースを持っている場合、特にそれがあれば、そのような贅沢は得られません」。完全な清算を伴う破産。
したがって、そのお金をインデックスETFに入れ、資本と知識/経験が増えるまでそのままにしておく方が価値があると思います。十分な資本、知識、経験が得られたら、1つ以上のセクターベースのETFに分岐してみてください。 「1つ以上のセクターで十分な知識と経験を積んだ後で初めて、特定の会社にお金を投資するのが賢明だと思います。
最初は確かにドルの利益が少なくなります。しかし、複利を得ることに焦点を当てると、「同じ割合の成長率であっても、最終的にははるかに速いドルペースで成長します。
回答
本当に信じている場合今後数年間のFacebookの株式は、2500ドルを使用すると、株式を購入するよりもオプションを使用してFBに大きな投資を行うことができます。これはレバレッジドトレーディングと呼ばれます。クッションが得られるため、現在の価格でFB株式を購入するよりも実際に安全です。価格が少し下がった場合。
どうしますか？
- 「2年間のマネーコールオプションの詳細」を購入します。
- 「同じ期間のマネーコールオプションで」販売します。
これを行うことにより、2年後に現在の価格を下回らないようにFB株に賭けることになります。 2年後の株価が今日と同じかそれ以上の場合、投資したお金でほぼ100％の利益を上げます。また、株価が下がった場合、通常の損益分岐点は現在の価格を下回ります。したがって、今日の価格で株式を購入するよりも安全です。
実際の例：
As今日（2016年4月15日）のFBの価格は1株あたり約110ドルです。
2018年1月の90ドルのストライキのコールオプションは約30ドルです
2018年1月の110ドルのストライキのコールオプションは約20ドル
つまり、このオプションスプレッドの効果的なブレークイーブンポイントは1株あたり10ドルです。したがって、満期時（2018年1月19日）に株式が100ドルを超えた場合に収益を上げます。このようにして、投資を行います。今日はすでに110ドルになっているので安全です。株価が下がらなければ、100％の収益が得られます。FBが105ドルに下がっても、50％の利益が得られます。
2500ドルで、次のことができます。 250株を取引します（ロットサイズが100であるため、200株しか取引できません）。直接購入する場合は、20株しか購入できません。唯一の欠点は、最大利益が制限されることです（100％）。現在の価格では、FBシェアが2年で2倍になるのは簡単ではないと思います。10％下がればwオプションのスプレッドルートを選択した場合、お金を失うことはありません。
キャッチとは何ですか？
今では素晴らしい計画のように思えます。しかし、キャッチは、株式が100ドルを下回ると、株式を購入するよりもはるかに早くお金を失い始めるということです。極端な場合、満了日に株式が90ドルを下回ると、すべての投資が失われます。
また、FBの価格が非常に高くなる場合、たとえば300ドル。あなたの利益は100％のままです。この例では、コールオプションを110ドルで販売したため、100％を超える利益を上げることはできません。
最終コメント
全体として、小さな投資で大金を稼ぐので、株式よりもオプションが広がるのが大好きです。そして、あなたが間違っている場合、あなたはお金を失い始める前にまだバッファを持っています。また、経験豊富なオプション投資家は、リスクを軽減し、これらの取引でより多くのお金を稼ぐために、より多くのスプレッドを作成します。